監(jiān)事配偶超百萬買自家公司股票，是真買錯(cuò)了還是內(nèi)幕交易?
創(chuàng)業(yè)板公司捷佳偉創(chuàng)(300724.SZ)的系列操作詭異連連。
8月8日晚間，捷佳偉創(chuàng)披露致歉公告，公司監(jiān)事黃瑋的配偶張麗麗于8月5日買入公司股票8000股，耗資128.95萬元。
目前，正處于公司半年報(bào)披露窗口期。對(duì)此，捷佳偉創(chuàng)公告稱，張麗麗的本次交易不屬于內(nèi)幕交易，是買錯(cuò)了。
聲稱耗資超百萬買自家公司股票是誤操作，市場(chǎng)上一片質(zhì)疑之聲。161.19元/股的成交價(jià)，是否意味著，捷佳偉創(chuàng)的股價(jià)仍屬于低位?
與此同時(shí)，8月10日，捷佳偉創(chuàng)的部分限售股解除限售。也就在當(dāng)晚，公司實(shí)際控制人拋出重磅減持計(jì)劃，預(yù)計(jì)將套現(xiàn)24億元。
2018年8月10日上市以來，捷佳偉創(chuàng)的股價(jià)已經(jīng)漲超10倍。實(shí)際控制人的本次減持無疑是高位套現(xiàn)。
那么，監(jiān)事為何要冒著違規(guī)風(fēng)險(xiǎn)高位買進(jìn)呢?監(jiān)事增持并6個(gè)月不減持，是否有幫助實(shí)際控制人實(shí)施高位套現(xiàn)進(jìn)行穩(wěn)股價(jià)的考量?
10倍股實(shí)控人擬大規(guī)模減持
限售股一解除限售，捷佳偉創(chuàng)的實(shí)際控制人就迫不及待地拋出減持計(jì)劃，大有大舉套現(xiàn)之意。
捷佳偉創(chuàng)于2018年8月10日通過IPO在創(chuàng)業(yè)板掛牌上市，至今年8月9日，剛好三年整。三年，正是捷佳偉創(chuàng)實(shí)際控制人所持股份的限售期，今年8月10日，這些限售的股份開始逐步解除限售。
讓人意想不到的是，前一天解除限售，次日，大規(guī)模的減持計(jì)劃就來了。
8月10日晚間，捷佳偉創(chuàng)披露了減持計(jì)劃。
根據(jù)公告，目前，梁美珍、蔣婉同、李時(shí)俊、深圳市恒興業(yè)投資合伙企業(yè)(有限合伙)(簡(jiǎn)稱“恒興業(yè)”)、深圳市弘興遠(yuǎn)業(yè)投資合伙企業(yè)(有限合伙)(簡(jiǎn)稱“弘興遠(yuǎn)業(yè)”)、深圳市鼎興偉業(yè)投資合伙企業(yè)(有限合伙)(簡(jiǎn)稱“鼎興偉業(yè)”)分別持有捷佳偉創(chuàng)8.18%、4.09%、3.95%、1.06%、0.70%、0.27%股權(quán)，這些股份均為公司IPO前發(fā)行的股份(李時(shí)俊所持股份中部分為股權(quán)激勵(lì)股份)。如今，他們都要進(jìn)行減持。
捷佳偉創(chuàng)的控股股東、實(shí)際控制人為余仲、左國(guó)軍和梁美珍，蔣婉同為梁美珍之女。恒興業(yè)、弘興遠(yuǎn)業(yè)、鼎興偉業(yè)為公司控股股東、實(shí)際控制人之一余仲實(shí)際控制，因此蔣婉同、恒興業(yè)、弘興遠(yuǎn)業(yè)、鼎興偉業(yè)為公司控股股東、實(shí)際控制人的一致行動(dòng)人。李時(shí)俊為公司董事、總經(jīng)理。
上述股東具體的減持計(jì)劃為，梁美珍計(jì)劃自公告披露之日起15個(gè)交易日之后的6個(gè)月內(nèi)(窗口期不減持)以集中競(jìng)價(jià)方式減持不超過173.85萬股(占總股本的0.50%)，自公告披露之日起3個(gè)交易日之后的6個(gè)月內(nèi)(窗口期不減持)以大宗交易方式減持不超過537.41萬股(占總股本的1.55%)。蔣婉同擬減持不超過355萬股，占總股本的1.02%。
恒興業(yè)、弘興遠(yuǎn)業(yè)、鼎興偉業(yè)合計(jì)持有捷佳偉創(chuàng)705.98萬股股份(占公司總股本的2.03%)，其擬通過集中競(jìng)價(jià)方式合計(jì)減持不超過173.85萬股、大宗交易方式合計(jì)減持不超過347.70萬股，合計(jì)不超過1.50%。
董事、總經(jīng)理李時(shí)俊本次的減持計(jì)劃為擬在公告15日后的6個(gè)月內(nèi)減持342.99萬股，占公司總股本的0.99%。
上述減持計(jì)劃中，捷佳偉創(chuàng)的控股股東、實(shí)際控制人及其一致行動(dòng)人合計(jì)將減持1587.81萬股，占公司總股本的4.57%。加上李時(shí)俊擬減持的股份，合計(jì)為1930.80萬股，占公司總股本的5.56%。
如果上述減持計(jì)劃最終實(shí)現(xiàn)了上限減持，以8月11日收盤價(jià)計(jì)算，合計(jì)將套現(xiàn)約29億元，其中，公司控股股東、實(shí)際控制人及其一致行動(dòng)人合計(jì)套現(xiàn)23.83億元。
備受關(guān)注的是，至少是從目前來看，捷佳偉創(chuàng)的股價(jià)處于上市以來的高位。
2018年上市之時(shí)，捷佳偉創(chuàng)的首發(fā)價(jià)格為14.16元/股，今年7月30日，公司股價(jià)最高達(dá)174.88元/股，上市以來最大漲幅為11.35倍。近幾日股價(jià)有所回調(diào)，8月10日的收盤價(jià)為154.50元/股，也較首發(fā)價(jià)格上漲近10倍。因此，捷佳偉創(chuàng)屬于典型的10倍股。
百萬炒股蹊蹺變?yōu)檎`操作
與控股股東、實(shí)際控制人及其一致行動(dòng)人包括總經(jīng)理大規(guī)模減持套現(xiàn)相反，捷佳偉創(chuàng)的監(jiān)事黃瑋之妻在大舉買入。
今年8月8日晚間，捷佳偉創(chuàng)發(fā)布道歉公告。公告顯示，今年8月5日，監(jiān)事黃瑋之妻張麗麗通過自己的證券賬戶買入捷佳偉創(chuàng)股票8000股，成交均價(jià)為161.19元/股，成交金額為128.95萬元。
根據(jù)公告，8月6日，捷佳偉創(chuàng)發(fā)現(xiàn)了張麗麗的誤操作行為，并于8月8日晚進(jìn)行公告。
公司稱，公司已預(yù)約于2021年8月27日對(duì)外披露2021年半年度報(bào)告，根據(jù)相關(guān)規(guī)定，上市公司董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員、證券事務(wù)代表及前述人員的配偶不得在定期報(bào)告公告前三十日內(nèi)買賣公司股票及其衍生品種。張麗麗對(duì)此不知情，黃瑋稱其對(duì)于未能及時(shí)盡到督促義務(wù)深表自責(zé)。
捷佳偉創(chuàng)還公告稱，黃瑋及張麗麗未提前獲悉公司2021年半年度報(bào)告的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)等關(guān)鍵信息，不屬于利用內(nèi)幕信息交易，且交易時(shí)點(diǎn)無其他影響公司股價(jià)波動(dòng)的敏感信息。誤操作、不屬于內(nèi)幕交易，這是捷佳偉創(chuàng)對(duì)張麗麗耗資128.95萬元買自家股票的解釋。捷佳偉創(chuàng)對(duì)此事的處理是，董事會(huì)對(duì)黃瑋進(jìn)行批評(píng)教育，公開道歉，黃瑋夫婦承諾，持有的股票6個(gè)月內(nèi)不賣出。
對(duì)于黃瑋夫婦誤操作的解釋，市場(chǎng)并不認(rèn)可。除了在捷佳偉創(chuàng)擔(dān)任監(jiān)事外，黃瑋還在龍江元盛和牛產(chǎn)業(yè)股份有限公司等多家公司監(jiān)事及董事、副總經(jīng)理職務(wù)，對(duì)窗口期不能減持的規(guī)定不可能不知曉。況且，一個(gè)家庭出資超百萬進(jìn)行股票資產(chǎn)不可能不慎重。正常情況下，如果不是對(duì)捷佳偉創(chuàng)有充分了解，不會(huì)大規(guī)模買入。
2020年，捷佳偉創(chuàng)的董監(jiān)高中，梁美珍等董事、高管的年薪多在百萬元左右。由于黃瑋不在捷佳偉創(chuàng)領(lǐng)取薪酬，無從知曉其薪酬水平。參照捷佳偉創(chuàng)董事高管薪酬，本次購(gòu)買捷佳偉創(chuàng)的股票，預(yù)計(jì)需要花掉黃瑋一年的薪酬。
市場(chǎng)質(zhì)疑的是，或正是對(duì)捷佳偉創(chuàng)深入了解，甚至是在知曉今年上半年的財(cái)務(wù)狀況下，才敢在高位買進(jìn)。因此，這次所謂的誤操作可能是一次內(nèi)幕交易。
還有一種分析稱，8月5日監(jiān)事之妻高價(jià)買入，8月6日公司發(fā)現(xiàn)，8月8日公告，6個(gè)月內(nèi)不減持，8月9日，控股股東、實(shí)際控制人等限售股解除限售，8月10日披露大規(guī)模減持計(jì)劃，張瑋夫婦的詭異操作，與實(shí)際控股控制人、總經(jīng)理減持之間存在關(guān)聯(lián)性。其目的，就是穩(wěn)定股價(jià)，配合上述減持計(jì)劃實(shí)施。
捷佳偉創(chuàng)有著不錯(cuò)的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)。2014年，公司實(shí)現(xiàn)的營(yíng)業(yè)收入、歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)(簡(jiǎn)稱凈利潤(rùn))分別為4.36億元、0.33億元，2017年為12.43億元、2.54億元，均較2014年明顯倍增。
上市后的2018年至2020年，公司實(shí)現(xiàn)的營(yíng)業(yè)收入分別為14.93億元、25.27億元、40.44億元，同比增長(zhǎng)20.11%、69.30%、60.03%。同期凈利潤(rùn)為3.06億元、3.82億元、5.23億元，同比增長(zhǎng)20.53%、24.73%、30.95%。今年一季度，公司實(shí)現(xiàn)的營(yíng)業(yè)收入、凈利潤(rùn)分別為11.77億元、2.11億元，同比增長(zhǎng)138.22%、145.60%。
如果這些業(yè)績(jī)數(shù)據(jù)真實(shí)，如此亮麗的業(yè)績(jī)，股價(jià)不斷上漲，實(shí)控人、總經(jīng)理為何要大規(guī)模減持?僅僅是因?yàn)槿卞X嗎?值得懷疑。(記者 沈右榮)
